第一个忽悠，就是：硅片产能过剩并不会导致价格战。

用来证明这个忽悠的理由是：前年、去年我国硅片产能也都过剩，但那时候不但没降价，股价还翻倍。所以，今年硅片产能过剩，有什么关系呢？

我揭穿这个忽悠的理由的是：前年、去年我国硅片产能虽然确实有一定的过剩，但新增程度不大，同时新增的过剩产能主要集中在隆环两家自己手中，开工率隆环两家能自由调节，当然就无所谓价格战。那时候的隆环两家的集中度，竟然达到了惊人的70%。这个集中度下，别家新增一点，过剩一点，隆环根本不着急。

(资料图)

而今年以来的硅片新增产能，分散在很多个新玩家手中。谁开工，谁闲置，这是一个完全无法调节的生死问题。你开工率上去了，那我就必然只能喝西北风，这当然就是不可调和的敌我矛盾，唯有死掉几个玩家，才能让大家接受各自的开工率。这，当然就会引起价格战。与此相对应的是，隆环当前的集中度已经下降到了50%以下。这个暴跌的集中度肯定会让隆环抓狂，当然就只能大开杀戒，搞一搞血海互砍的价格战了。

所以，同样是产能过剩，去年前年就无所谓价格战，但今年必然有价格战。

第二个忽悠，就是：硅片的产能虽过剩，但产出不过剩，所以，硅片产能过剩并不会导致价格战。

用来证明这个忽悠的理由是：每一片硅片最终都转化成了组件，哪有剩余啊，而没有剩余，打什么价格战？还有一个说法是：硅片要是过剩了，硅料就必然过剩，而硅料既然不怎么过剩，那硅片打什么价格战？这两个说法，其实是同一个意思，都指向同一个结论：硅片产能过剩没关系，不会导致价格战。

这第二个忽悠的迷惑性要稍大，有不少实心眼的环粉，是真心诚意觉得这不是忽悠，而是事实。

我揭穿这个忽悠的理由是：虽然当前所有产出的硅片，最终都会变成了组件，确实不过剩，库存不多，但是某些硅片商的产线却闲置了，且闲置比例非常高，当前接近50%的产线在闲置！

这也是我经常提到的一个事实：到22年底，有700的总供应能力，却只有300的总需求，必然有400闲置。也就是说，虽然确实有300GW硅片很抢手地被电池和组件要走了，但照样会有400GW的硅片产能闲置。

所以，虽然生产的硅片没怎么积压，但生产硅片的产线有严重的闲置，这当然就会引起价格战！谁闲置，谁就得喝西北风，不抢个头破血流才怪！

总结论：以上这两个忽悠，在明眼人那里是一眼可穿的把戏，但有些人却在硬推尬推这两个忽悠，这其实就是在赤裸裸地藐视某些韭菜的智商：不忽悠死你，就决不罢休。在这些人的眼里，这些韭菜就是摆在菜板上的大肉，不去割，是有罪的。

$通威股份(SH600438)$

$隆基绿能(SH601012)$

$TCL中环(SZ002129)$

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关键词： 喝西北风 大开杀戒